یادداشتهای یک سهامدار جزء

نمایشگاه و سمینار فارکس منطقه ای در 20 و 21 می در بیروت تشکیل شد. از آنجاییکه تعدادی از دوستان در مورد سمینارها سوال کردند، به طور خلاصه نظرات تعدادی از سخرانان را عرض میکنم:

Todd Gordon

Todd استراتژیست بروکر Forex.com است و به طور همزمان تریدر یک هج فاند است. Todd از امواج الیوت بعنوان نقشه راه و نسبتهای فیبوناچی بعنوان مقیاس استفاده میکند. از نظر او تحلیل بین بازاری از اهمیت بالایی برخوردار است. یکی از نکات جالبی که Todd به آن اشاره کرد، correlation بالای بین ارزها با بازارهای دیگر بود که برای مثال میتوان به ارتباط بالای AUD/JPY و Dow Industrial Average اشاره نمود. آخرین توصیه Todd این بود:” تریدرهای خاورمیانه در هر معامله ریسک بالایی انجام میدهند. خواهش میکنم به خاطر من لات سایز را کاهش دهید.”

(روی تصویر کلیک کنید)

Joseph Trevisani

Joe تحلیلگر فاندامنتال Fx Sol است که در یک سخنرانی طولانی به بررسی اوضاع اقتصادی فعلی در سه منطقه یورو، امریکا و خاور دور پرداخت. نظرات او در خصوص عدم احتمال default  امریکا به رغم کسری بودجه بالای این کشور.

Brandon Wendell

Brandon مدرس Online trading academy است که در خصوص اهمیت محدوده های ساپورت و رزیستنس بود. تعریف او از منطقه حمایت  فاصله بین پایینترین قیمت بسته ( جایی که فروشندگان خود را تثبیت کرده اند) تا پایینترین مینیمم (جایی که فروشندگان به آن دست یافته اند اما از دست داده اند) است. در مورد مقاومت هم داستان بالعکس است. او اعتقاد داشت که زمانی که یک کندل بزرگ نزولی در نزدیکی منطقه ساپورت دیده شد، میتوان با تقریب خوبی در نزدیکی ساپورت اقدام به خرید کرد (در مورد مقاومت برعکس). او توصیه به استفاده از سه تایم به روش دکتر الدر برای تشخیص محدوده های حمایت و مقاومت کرد.

Mike Baghdady

Mike مدعی بود که او و پسرش تنها دو خاورمیانه ای هستند که در بازار بورس نیویورک floor trader بوده اند. از آنجاییکه گاه سیستمهای ترید باهم تناقض دارند، سیستم ترید این تریدر با آموزشهای Brandon متفاوت بود. Mike معتقد است که زمانی که در یک روند منفی هستیم، ساپورتها محل خوبی برای فروش هستند و بالعکس در روند صعودی باید در مقاومتها خرید. او سیستم ترید اوتماتیکی بر این اساس طراحی کرده و از آن استفاده میکند.

Nour Al-Hammoury

همانطور که پیشتر عرض شد، امسال علاقه اکثریت به تحلیل بین بازاری معطوف شده بود و این تحلیلگر جوان عرب نیز با ارایه یافته های خود و تحلیل بین بازاری، تحلیل خوب و جالبی از طلا، یورو و پوند ارایه کرد.

در نهایت میتوان گفت هرچند نمایشگاه و سمینار منطقه ای بیروت از استانداردهای جهانی عقبتر بود اما در مجموع تا حدودی تریدرهای منطقه را با جو بازار فارکس آشنا میکرد.

به نظرم میرسد که الان وقت مناسبی است که این جفت ارز را short sell کنیم.

از دید بنیادین بانک مرکزی استرالیا هرچند اقدام به افزایش نرخ بهره به اندازه 25 واحد نمود اما اعلام کرد که از این به بعد نرخ افزایش رشد اقتصادی را کاهش خواهد داد. از طرف دیگر بانک مرکزی نیوزیلند هرچند نرخ بهره را بالا نبرده است اما قصدش این است که به زودی (شاید در ماه آینده) اقدام به بالا بردن نرخ بهره کند.

نیوزیلند در ماه ژانویه بعد از 7 ماه اولین تراز تجاری مثبتش را تجربه کرد و در فوریه شاخص اعتماد مصرف کننده به بالاترین نرخ در 10 سال اخیر رسید.

از دید تکنیکال، جفت ارز پس از تجربه بالاترین نرخ طی 9 سال اخیر (1.3114)، نتوانسته است این مقاومت را بکشند و بعد از تست این محدوده، به سمت خط روندی برگشته است که از اوایل فوریه تشکیل شده و جفت ارز برای چهارمین بار آنرا تست میکند(روی شکل کلیک کنید). با شکسته شدن خط روند صعودی در تایم 4 ساعته، میتوان وارد معامله شد. پس معامله ما به این صورت خواهد بود:

Sell AUD/NZD at 1.2950

SL: 1.3130

TP1: 1.2800

TP2: خط روند بیرونی

با توجه به میزان بیکاری اعلام شده امریکا در روز جمعه و اینکه درصد بیکاران هنوز بالا می باشد و در ماه گذشته نیز حدود 37 هزار شغل در این کشور از دست رفته است، امیدها برای اینکه بانک مرکزی امریکا نرخ بهره را در ماه مارچ بالا ببرد، تقریباً پایین است. بحران اروپایی هم نسبتاً بی سر و صدا شده است. در بین اخبار نیز PMI اروپا به بالاترین حد خود از ژانویه 2007 رسیده است. همه موارد فاندامنتالی ذکر شده در کنار خط روندی که احتمال دارد امروز با خبر تولیدات صنعتی آلمان که تا ساعاتی دیگر اعلام میشود بشکند، فرصتی را برای خرید فراهم میکند. اگر این فرصت فعال شد آنرا پیگیری خواهیم نمود.

بعد از کاهش رتبه بندی یونان در اتحادیه اروپا، اینبار نوبت اسپانیا و پرتغال خواهد بود که در دامان بحرانی بیافتند که ظاهراً بی انظباطی های مالی خودشان باعث و بانی آن شده است. در صورتی که چنین اتفاقی رخ دهد، پیش بینی میشود که ارزش یورو به مسیر کاهشی خود ادامه دهد.

و اما در نمودار یورو-دلار:

در تایم روزانه قیمت بعد از یک روند نزولی نسبتاً شدید که 11% از ارزش این ارز اروپایی را کاهش داده است، یک ساپورت نسبتاً قوی در محدوده 1.3450 ساخته است. این ساپورت در تایم هفتگی در تلاقی با عدد فیبوی 61.8% ای است که حداقل آن در اواخر اکتبر 2008 (آغاز بحران sub prime mortgage در امریکا) تشکیل شده است و حداکثر آن در اواخر نوامبر 2009 یعنی 13 ماه بعد در زمانی که امیدها به پایان یافتن بحران مالی امریکا زیاد شده بود. دقت کنید که این حداقل و حداکثر حمایت و مقاومتی فاندامنتال هستند که به نظر بنده اهمیت آنها را بالا میبرد. حال چه اتفاقی برای یورو می افتد کاملاً بستگی به بحران یونان و رتبه بندی دو کشور شبه جزیره ایبریا دارد. اگر فرانسه و آلمان موفق شوند با خرید اوراق قرضه یونان، این کشور را به ثبات برسانند و یونان با برقراری سیاست انقباض اقتصادی با افزایش مالیاتها کسری بودجه اش را کاهش دهد و اسپانیا و پرتغال هم بحران را به سلامت پشت سر بگذارند میتوان امیدوار بود که یورو در دراز مدت شروع به صعود کرده و به قیمتهایی حول و حوش 1.5 برگردد. اما اگر یونان، اسپانیا و پرتغال نا موفق باشند، میتوان این ساپورت را شکسته شده دید و باید قیمتهایی در رنج 1.23 را برای یورو متصور بود.

برای مطالعه بیشتر میتوانید از این نوشته پویان مشایخ و این مقاله وال استریت ژورنال استفاده کنید.

طلا در نمودار هفتگی در نقطه ای مهم قرار دارد که برگشت از و یا شکست خط روندی که روی آن قرار دارد میتواند برای قیمت این فلز گرانبها و معامله گرانش مهم تلقی شود. همانطور که در نمودار هفتگی زیر مشاهده میکنید، در صورت شکسته شدن خط روند داخلی (خط AB)  قیمت میتواند تا خط روند بیرونی (خط CAD) و حتی پایینتر از آن تا محدوده حمایت 670 سقوط کند. عامل بنیادی که میتواند به این سقوط کمک کند، بیشتر شدن نشانه های بهبود اوضاع اقتصادی امریکا و بالا رفتن احتمال خروج بزرگترین اقتصاد جهان از رکود است. از طرف دیگر، خرید عمده طلا از طرف چند کشور (عمدتاً اروپایی) میتواند عاملی برای رشد قیمت طلا و برگشت آن از خط روند AB باشد. باید نشست و دید در این نقطه تصمیم طلا چیست؟